Akademie Články Koronavirus a trhy 5. 5. – 11. 5. 2020

Jak koronavirus ovlivnil trhy v týdnu 5. 5. – 11. 5. 2020

Celkový počet nakažených případů koronavirem již v celém světě přesáhl 4,3 miliónu. Pozitivní zpráva je, že denní přírůstek nově nakažených případů pomalu klesá. Reprodukční číslo dosahuje hodnot 0,93. Číslo nižší nez 1 znamená, že infekce je na ústupu. To umožňuje vládám jednotlivých zemí pokračovat v uvolňování restriktivních opatření. Na trzích ovšem zároveň panuje obava z případné druhé vlny infekce.

Fundamentální analýza

Sumarizace těch nejvýraznějších událostí z minulého týdne je zde:

Celkový počet nakažených koronavirem k 11.5.2020 je více než 4 256 000 případů. Největší počet je v USA (1 385 000), Španělsku (268 000), Velká Británie (223 000), Itálii (219 000), , Francii (177 000) a Německu (172 000). Protože se nárůst nových případů v těchto zemích zpomaluje, vlády pokračují v opatrném uvolňování omezujících opatření.
Nadále se silně zhoršuje situace v Rusku, kde je aktuálně více než 221 000 případů (minulý týden 145 000 případů). Rizikem nadále zůstávají některé země rozvíjejících se ekonomik, jako např. Indie, kde je aktuálně 70 800 případů (minulý týden 46 000).
USA reportovaly další nárůst žadatelů o podporu v nezaměstnanosti. V minulém týdnu o podporu žádalo v USA 3,2 miliónů nezaměstnaných. Celkem tak již od 19.března 2020 požádalo o podporu více než 33 miliónů nezaměstnaných.
Nezaměstnanost v dubnu v USA se vyšplhala na 14,7 %. 20 500 tisíc pracovních míst bylo zrušeno. PMI v sektoru služeb za duben v USA dosáhlo rekordně nízké hodnoty 26,7 (za březen to bylo 39,8).
V Austrálii pozitivně překvapila data o retailových prodejích, která v meziměsíčním srovnání dosáhla v březnu růst o 8,5 % (za únor to bylo 0,5 %).
Německé objednávky ve výrobě za březen klesly o – 15,6 % (v únoru – 1,4 %).
PMI v oblasti služeb v eurozóně se propadlo na hodnotu 12 za měsíc duben (předchozí měsíc 26,4).
Retailové prodeje v eurozóně klesly za březen na – 11,2 % (v předchozím měsíci 0,6 %).
PMI v Kanadě dosáhlo v dubnu další rekordně nízké úrovně 22,8 (předchozí měsíc 26,0).

COT Report

Podívejme se, jak na situaci reagují velcí tradeři a jaký je tržní sentiment na vybraných instrumentech. Údaje vychází z COT reportu, který je pravidelně prezentován každý pátek a ukazují počet pozic velkých spekulantů na futures trzích v New Yorku a Chicagu. Tradeři tyto informace využívají k rozhodnutí, zda spekulovat na pokles nebo na posílení daného instrumentu. Kladné číslo znamená očekávání posilování instrumentu, záporné naopak oslabování.

Tabulka č. 1: COT report – pozice velkých traderů
Instrument	Údaje k 8.5.2020	Údaje k 1.5.2020	Údaje k 24.4.2020	Údaje k 17.4.2020	Údaje k 10.4.2020	Sentiment
Euro	76 300	79 700	87 200	86 600	79 600	Býčí
Japonský jen	27 200	32 300	26 000	22 600	22 400	Býčí
Australský dolar	-33 500	-37 700	-34 800	-35 500	-35 400	Medvědí
Kanadský dolar	-32 100	-29 000	-23 900	-23 800	-24 400	Medvědí
USD index	16 400	16 100	15 600	15 400	15 000	Silně býčí

Technická analýza vybraných titulů k 11. 5. 2020

Klouzavé průměry, které jsou v grafech použity, je EMA 50 (oranžová linie) a SMA 100 (modrá linie).

Měnový pár EURUSD

Nadále platí, že EURUSD se dlouhodobě pohybuje v klesajícím trendu, viz obrázek č.1, který je potvrzen klouzavými průměry, protože EMA 50 je stále pod SMA 100. Na grafu se vytvořila formace trojúhelníku, viz linie BD a CE, ve které pár konsoliduje již od 23.3.2020.

Obrázek č. 1: Měnový pár EURUSD na denním grafu

Nejbližší oblast supportu je na úrovni 1.0730 – 1.0780. Další silný support je v pásmu 1.0630 – 1.0690.
Za první rezistenci je možno považovat pásmo 1.0978 – 1.1020. Další pak v zóně 1.1140 – 1.1160.
Supporty a rezistence také tvoří linie uvedeného trojúhleníku a klouzavé průměry.

Měnový pár USDJPY

Měnový pár USDJPY je dlouhodobě v klesajícím trendu. Také z pohledu posledního měsíce se cena pohybuje směrem dolů, když postupně vytváří nižší low. Aktuálně se cena dostala k hladině rezistence, kterou nám tvoří klouzavý průměr EMA 50.

Obrázek č.2: Měnový pár USDJPY na denním grafu

Nejbližší support je v pásmu 105.90 – 106.10.
Další support je v zóně 105,10 – 105,40.
Nejbližší rezistence je v pásmu 107.90 – 108.10 a další rezistence je pak v zóně 109.20 – 109.50.

Měnový pár USDCAD

Kanadský dolar se od 31.3.2020 pohybuje v pásmu od 1.3850 – 1.4350. Z obrázku č.3 můžeme vidět, jak EMA 50 tvoří hladinu supportu, od které se USDCAD odrazil směrem nahoru dne 11.5.2020. Celkově se pár pohybuje v rostoucím trendu od 20.2.2020. Podstatné pro další směrování bude, jak se vyřeší situace na trhu s ropou, se kterou kanadský dolar koreluje. Nízké ceny ropy mají na kanadský dolar negativní dopad.

Obrázek č.3: Měnový pár USDCAD na denním grafu

Rezistence 1 je v pásmu 1.4200 – 1.4340.

Nejbližší support je na hladině 1.3830 – 1.3870, kde je Fibo 61,8 %.

Měnový pár AUDUSD

Tento měnový pár se celý duben pohyboval v silném rostoucím trendu stejně jako americké akciové indexy, se kterými aktuálně koreluje. Nyní se zdá, že růst páru se začíná zpomalovat. Jednak se zastavil na klouzavém průměru SMA 100, zároveň dne 1.5.2020 pár prorazil spodní linii rostoucího klínu, který se často objevuje v klesajících trendech.

Obrázek č.4: Měnový pár AUDUSD na denním grafu.

Nejbližší rezistence je v pásmu 0.6560 – 0.6580. Zároveň je to hladina u klouzavého průměru SMA 100, kde se cena v minulém týdnu zastavila. Další nejbližší horizontální rezistence je v pásmu 0.6650 – 0.6700.

Nejbližší support je 0.6370 – 0.6400. Daší support je pak na 0.6240 – 0.6270.

Založte si účet a obchodujte EURUSD či jiné měnové páry ještě dnes!

Založit si účet

_{Váš kapitál je vystaven riziku.}

Další články